FCP (Fonds commun de placement) : l'essentiel à savoir

FCP (Fonds commun de placement) : l'essentiel à savoir

De façon générale, investir nécessite des ressources financières considérables, du temps, ainsi que des compétences pointues en gestion. Bien souvent, les personnes qui ne réunissent pas toutes ces conditions ont tendance à être freinées dans la mise en œuvre de leurs projets. Il existe heureusement une solution toute trouvée à ce problème : le fonds commun de placement (FCP). Découvrez dans ce guide de Taux tout ce qu'il faut savoir sur les FCP et la manière de fructifier votre épargne grâce à ce mode d'investissement.

Fonds commun de placement : définition et principes fondamentaux

Le fonds commun de placement est une structure de type OPC (organisme de placement collectif). Elle permet à plusieurs investisseurs d'acheter des valeurs mobilières ensemble. Il s'agit principalement de titres disponibles sur le marché financier, dont des :

Pour faire ces placements financiers, les investisseurs devront rassembler leurs ressources financières au sein du fonds commun de placement pour créer un capital d'investissement considérable. Chaque personne qui investit de l'argent dans un FCP possède alors des parts sociales dans cet OPCVM (organismes de placement collectif en valeurs mobilières), proportionnellement à son apport.

Les investisseurs disposent alors du statut de porteur de parts et deviennent copropriétaires des titres que l'OPCVM détient sur le marché financier, au prorata de leur placement. Les investisseurs ne disposent cependant pas du droit de gestion ou de gouvernance du fonds commun de placement. En effet, ces responsabilités sont attribuées à une société de gestion qui s'occupera de défendre les intérêts de chaque porteur de parts et du FCP. Elle s'assurera d'atteindre les objectifs définis dans la stratégie d'investissement du fonds commun de placement. Par ailleurs, deux grandes classes de FCP existent : classiques et spéciaux. De même, cette solution d'investissement fonctionne sur la base de plusieurs éléments que tout investisseur doit connaître avant d'y acheter des parts.

Les frais de gestion et autres coûts annexes du FCP

Le premier élément à connaître est le ratio des frais de gestion (RFG) du fonds commun de placement. Il regroupe un ensemble d'éléments tels que :

Ces frais sont spécifiques à chaque fonds commun de placement disponible sur le marché. Ils ne sont pas payés directement par le porteur de parts, mais plutôt déduits du rendement de ses titres. C'est l'une des composantes majeures à considérer avant de choisir un fonds commun de placement pour y investir. Ils sont en général plus faibles si vous optez pour un FCP de type indiciel, dont la gestion est plutôt passive. Ces frais sont en revanche plus élevés en ce qui concerne les fonds communs de placement à gestion active. Cela est dû aux multiples ressources nécessaires pour gérer un FCP activement, de façon à augmenter considérablement le rendement et minimiser les risques.

Concernant les frais annexes du FCP, il s'agit par exemple de l'entrée dans l'OPCVM, dont la valeur est le plus souvent située entre 0% et 5% de l'investissement. Cette somme est en général négociable et dépend essentiellement de l'intermédiaire par lequel les investisseurs désirent accéder au fonds commun de placement. À ces frais, il est aussi possible d'ajouter d'éventuels frais de gestion annuels ou primes de performance à verser à la société de gestion de l'OPCVM.

Le rendement du fonds commun de placement

Le rendement offert par un fonds commun de placement est aussi l'une de ses principales caractéristiques. Il définit en effet le retour sur investissement (ROI) que les porteurs de parts devraient espérer grâce aux parts qu'ils possèdent. Celui-ci est en général dévoilé dans les prospectus qui révèlent la stratégie d'investissement en valeurs mobilières du FCP. Le rendement est le plus souvent corrélé au risque que comportent les placements financiers à effectuer. En effet, plus le risque est élevé, plus le rendement de votre placement pourrait être élevé. De même, les placements financiers moins risqués sont ceux qui apportent les rendements les moins élevés.

Les investissements les plus risqués et à fort rendement potentiel impliquent en général des placements à long terme. En fonction de votre stratégie d'investissement et de vos objectifs personnels, vous serez en mesure de choisir le rendement qui vous convient le mieux. Il est cependant nécessaire que votre choix de fonds commun de placement ne repose pas uniquement sur le rendement attendu. Comparez plusieurs FCP avec leurs conditions et modalités respectives afin de trouver celui qui vous convient le mieux. Taux peut aussi vous aider à trouver un intermédiaire dont l'offre s'adapte à vos besoins pour investir dans un FCP.

Les revenus des investisseurs

Dans un OPCVM, les revenus sont perçus par les copropriétaires de titres financiers suivant deux méthodes : la plus-value et la distribution de dividendes aux investisseurs. Une plus-value est générée lorsque les parts détenues par un investisseur ont été revendues à une valeur supérieure à celle d'achat. La vente se fait à un prix qui dépend de la valeur liquidative du fonds (publiée quotidiennement ou sur une base hebdomadaire) et des frais.

En ce qui concerne les dividendes reversés aux investisseurs, ce sont des revenus issus des gains effectués par le FCP sur une année. Le versement de ces montants est fait aux porteurs de parts au bout d'un an.

La fiscalité appliquée

Les revenus générés après un investissement dans un fonds commun de placement sont imposables et deux modes opératoires existent dans ce sens. Il s'agit d'abord du prélèvement forfaitaire unique dit « Flat Tax » et du barème progressif de l'impôt sur le revenu. La Flax Tax, qui sera appliquée à l'OPCVM et ses investisseurs, implique un impôt d'une valeur de 30% des revenus. Elle est déclinée en deux parts. La première est relative à l'impôt sur le revenu (IR) et correspond à un taux de 12,80%. La seconde partie de cette taxe est destinée aux prélèvements sociaux et correspond à 17,20% des revenus générés par le FCP.

Le barème progressif de l'IR peut quant à lui être très intéressant si vous avez une tranche marginale d'imposition faible. Vous pourrez aussi bénéficier d'un abattement de 40% sur les dividendes.

Si la plus-value est effectuée sur des valeurs mobilières détenues avant 2018, vous bénéficiez d'un abattement supplémentaire sur ces revenus. Cette réduction d'impôts sur la plus-value dépend de la durée de détention des valeurs mobilières. L'abattement est de 50% pour les valeurs mobilières détenues sur une durée de deux ans au moins et huit ans au plus. Lorsque la période de détention est supérieure à huit années, l'abattement sur la plus-value est de 65%. Ces mesures ne s'appliquent pas pour les valeurs dont l'acquisition est ultérieure à 2018.

Les avantages offerts par les fonds communs d'investissement

Investir dans un FCP présente de nombreux avantages qui en font un placement financier très intéressant.

La diversification des titres

Faire un investissement dans un fonds commun de placement vous permet de placer de l'argent sur une très grande diversité de titres financiers. Les FCP contiennent en effet à eux seuls beaucoup plus de titres qu'un investisseur seul peut être en mesure d'acheter. Cela aide à répartir les risques sur les différents actifs. Les rendements sont ainsi protégés contre la volatilité du marché.

L'accessibilité de l'investissement

L'investissement dans un fonds commun de placement est aussi très accessible. En effet, il n'est pas nécessaire d'investir de gros montants en une fois pour y accéder. Vous pouvez faire des placements périodiques suivant une fréquence mensuelle de préférence, pour atteindre le niveau d'investissement souhaité.

La souplesse de l'investissement

En investissant dans un fonds commun de placement, cela peut être géré avec une très grande souplesse. Les gains générés par les parts que vous détenez peuvent être réinvestis pour l'acquisition d'autres parts du FCP. De même, une migration de votre investissement est possible de votre fonds commun de placement actuel vers un autre OPCVM. Faire une telle opération peut être nécessaire lorsque les performances ou orientations proposées par l'ancien organisme ne vous conviennent plus.

La liquidité des actifs

Dans un FCP, il est très facile de vendre les parts que vous possédez. La liquidité des actifs détenus par les porteurs de parts représente donc un certain avantage. Puisque ces transactions sont effectuées chaque jour ouvrable, l'investissement en fonds commun de placement vous permet alors d'accéder très facilement à votre argent. Cela peut être très intéressant lorsque vous faites face à une situation d'urgence ou désirez sortir du marché à un moment précis.

Il faut cependant faire attention aux frais de rachat et autres dépenses associées à la vente qui pourraient impacter considérablement la somme que vous obtiendrez finalement.

La gestion professionnelle du fonds

L'investissement dans les titres financiers est une tâche très complexe. Elle nécessite de disposer d'une multitude de ressources pour atteindre les objectifs de rendement fixés et éviter des pertes massives. Lorsque vous placez votre argent dans un fonds commun de placement, vous avez l'assurance que la gestion de votre investissement est effectuée par des experts du domaine. Bien que les risques de perte restent présents, les chances d'obtenir le rendement escompté sont meilleures que si la gestion vous était confiée.

Les fonds communs de placement classiques

Les fonds communs de placement classiques se déclinent en six sous-classes.

Les fonds communs de placement actions

Un FCP actions est un fonds dont le capital sert à 60% à l'achat d'actions sur les marchés financiers. Les ressources financières restantes sont plutôt investies librement dans l'acquisition d'autres valeurs mobilières. Il s'agit par exemple de titres de créances et d'autres actifs de la même catégorie. Le rendement d'un investissement dans un FCP actions est en général élevé. En effet, c'est un placement à long terme. Faire un placement financier dans un FCP actions équivaut aussi à s'exposer à un risque élevé de perte du capital.

Les fonds communs de placement obligataires

OPCVM avec un risque de perte relativement faible, le FCP obligataire permet de réaliser des placements essentiellement sur les titres de créances, ainsi que des bons du Trésor ou des obligations d'entreprises. Il est très intéressant, car les rendements attendus sont modérés et réguliers. Ceci représente un atout considérable pour un OPCVM de cette catégorie, car les fonds investis sont plus sécurisés. De même, la probabilité de faire des gains est plus élevée.

Les fonds communs de placement monétaires

L'achat de parts dans un FCP monétaire est parfait si vous recherchez une option d'investissement avec un risque très faible. Ce mode d'investissement vous fournira également des rendements peu attrayants et bas, car ils sont proportionnels aux risques pris par l'organisme de placement. Dans un fonds commun de placement monétaire, les capitaux sont investis dans l'achat de valeurs mobilières à court terme. Il s'agit essentiellement de bons du Trésor, de titres de créance négociables ou de dépôts bancaires.

Les fonds communs de placement profilés

Le fonctionnement d'un FCP profilé est comparable à celui d'une assurance vie. L'investissement dans des actifs par le FCP se fait selon différents profils de risque : équilibré, prudent, dynamique. Les rendements sont modérés à terme. Cet organisme de placement est caractérisé par une gestion contrôlée, qui permet de minimiser les risques. C'est une option assez intéressante à considérer, car elle est idéale pour obtenir un rendement appréciable tout en prenant des risques bien calculés.

Les fonds communs de placement à gestion alternative

Dans la catégorie des FCP classiques capables de générer des rendements très élevés figurent également les fonds communs de placement à gestion alternative. Ce sont des organismes de placement où le risque de perte est aussi élevé et dont les achats ciblent les titres financiers spéculatifs qui arrivent rapidement à terme.

Les fonds communs de placement à formule

Présentant des risques de pertes modérés, les fonds communs de placement à formule sont réservés aux investisseurs aguerris. Grâce à des formules mathématiques, le rendement attendu des titres sur une durée donnée est déterminé en amont. Ces formules sont basées sur des indices boursiers ou des paniers d'actions… Les FCP à formule peuvent être subdivisés en trois sous-catégories.

La première est celle des fonds garantis où le risque de perte de votre investissement est nul. Vous êtes sûr de récupérer votre mise initiale, peu importe l'évolution du marché. La deuxième catégorie englobe les FCP à capital protégé. Le risque de perte est bien existant dans ce cas, mais limité. Il y a enfin les fonds communs de placement à formule non garantis (ou à promesse). Le risque est ici maximal.

Les fonds communs de placement spéciaux

Les FCP spéciaux permettent des investissements dans des titres financiers plus spécifiques que pour les fonds classiques. Les produits proposés offrent potentiellement de meilleurs rendements, même si les risques sont aussi assez élevés.

Les fonds communs de placement à risque (FCPR)

L'achat de parts dans un FCPR est un investissement à risque élevé. Les capitaux sont en effet investis à 50% au moins dans des titres d'entreprises non cotées en bourse. Ce sont essentiellement des PME en quête d'investisseurs pour le développement de leurs sociétés. L'investissement effectué dans un FCPR n'est pas garanti et ces véhicules de placement sont recommandés uniquement aux investisseurs expérimentés, qui ont une réelle connaissance des actifs ciblés et risques encourus.

Les fonds communs de placement à risque offrent aussi un rendement très élevé. Celui-ci peut dépasser les 15% et la plus-value générée en cas de vente des parts peut être exonérée d'impôts. Pour être éligible à cette réduction d'impôts sur la plus-value, le porteur de parts doit avoir conservé ses actifs sur une durée d'au moins cinq ans. Concernant l'investissement en lui-même, il peut se faire de quatre manières.

Le capital-risque

Le capital-risque consiste à fournir un financement à des start-ups en début d'activité. Les ressources financières servent alors à l'entreprise à tester son business model ou ses produits à grande échelle sur le marché. C'est là que repose le risque d'un tel investissement, car 9 start-ups sur 10 échouent. Toutefois, une seule réussite peut avoir des impacts considérables sur les finances du FCPR. Ceci résulte du fait que les parts de la PME qui a réussi prendront tellement de valeur, qu'elles suffiront à rembourser les pertes dans les neuf autres investissements. De même, elles peuvent également permettre de générer des gains.

Le capital développement

L'investissement en FCPR peut également prendre la forme d'un capital développement. L'argent investi servira à booster la croissance de la PME. C'est une option d'investissement qui porte sur des entreprises qui ont déjà validé leur plan d'affaires et qui ne recherchent que des ressources financières pour son application massive.

Le capital transmission

Ce mode de financement sert quant à lui à accompagner l'acquisition d'une entreprise avec effet de levier.

Le capital retournement

Le dernier mode de financement avec un FCPR est celui du capital retournement. Celui-ci sert spécifiquement à aider une entreprise en difficulté à renouer avec une bonne santé financière et avec la croissance économique.

Les fonds communs de placement dans l'innovation (FCPI)

Le FCPI est un mode d'investissement où les ressources sont dépensées à 70% pour acquérir des valeurs boursières d'entreprises exerçant dans le domaine de l'innovation et non cotées en bourse. Les 30% restants du capital peuvent être investis pour l'achat d'obligations ou d'actions. Opter pour un FCPI, c'est aussi miser sur un placement très risqué et réservé aux investisseurs aguerris. Il permet cependant d'obtenir des rendements très élevés avec des plus-values considérables. Pour faire un investissement dans un FCPI, il faut absolument que les parts achetées soient conservées au moins 5 ans. Ceci vous aide à bénéficier d'avantages fiscaux considérables sur les revenus générés.

Plusieurs conditions doivent être remplies par une entreprise avant qu'elle soit considérée comme éligible aux FCP dans la part des 70%. Il doit d'abord s'agir d'une entreprise non cotée en bourse et située sur le territoire européen. Les sociétés dont le siège se trouve en Norvège ou en Islande sont également éligibles. La société doit également avoir le statut de PME conformément à la norme européenne. De même, elle doit justifier son statut d'entreprise innovante. Cette qualité est attribuée aux sociétés dont les investissements en recherche et développement sur les trois dernières années représentent au moins 10% du budget d'exploitation. Cette condition doit être respectée sur au moins un exercice fiscal de la société pour être valide. D'autres règles existent également concernant l'éligibilité d'une entreprise à figurer dans les valeurs d'un FCPI :

Lorsque toutes ces conditions sont réunies, les actions de l'entreprise peuvent être acquises par un FCPI.

Les fonds d'investissement de proximité (FIP)

Considéré aussi comme un fonds commun de placement à risque de perte de capital élevé et aux potentiels rendements considérables, le FIP doit avoir un actif composé à 70% au moins de titres financiers d'entreprises (PME) non cotées en bourse. 40% des sommes investies doivent également être destinées à augmenter le capital d'entreprises ciblées, principalement celles âgées de moins de huit ans.

Les sociétés dans lesquels un FIP peut investir sont sélectionnées suivant des critères très spécifiques. Le premier est l'emplacement géographique de l'entreprise. Celle-ci doit être située en Europe. La Suisse, Monaco, et le Liechtenstein ne sont pas concernés. Un autre critère majeur est relatif à l'étendue géographique de l'activité de la société qui ne doit pas dépasser quatre régions limitrophes. Le FIP a ainsi pour but de promouvoir le développement des PME régionales.

Le nombre de salariés d'une entreprise entre aussi en compte pour son éligibilité et doit être de 250 personnes au plus. Il existe aussi une exigence concernant le chiffre d'affaires déclaré des sociétés qui ne doit pas excéder les 50 millions d'euros. De plus, le régime fiscal adopté par ces entreprises doit être celui de l'IS.

Lorsque vous investissez dans un FIP, vous pouvez bénéficier d'avantages fiscaux très intéressants. Il s'agit de réductions d'impôts sur les redistributions et plus-values générées sur votre investissement. Vous devez toutefois conserver ces valeurs mobilières sur plus de 5 ans pour être éligibles à ces avantages fiscaux. Vous pouvez bénéficier d'une réduction d'impôt de 25% du montant investi.

Les fonds communs d'investissement sur les marchés à terme (FCIMT)

Le FCIMT cible spécifiquement les marchés à terme. Ceux-ci sont hautement spéculatifs et font de ce fonds de placement un investissement très risqué, déconseillé aux débutants. Les rendements potentiels de cette catégorie d'organisme de placement peuvent être très alléchants. Concernant l'investissement en lui-même, il se fait sur les marchés à terme ou les marchés futurs, dans la limite de 60% maximum.

40% des ressources financières dont dispose le fonds doivent être investis dans des placements monétaires. Ceci permet de faire un investissement dans des produits où les risques de perte sont moins élevés.

Les FCIMT peuvent être très intéressants, car ils offrent la possibilité de générer potentiellement des plus-values énormes sur de très courtes périodes. Les pertes peuvent aussi être colossales et survenir très rapidement. Ces éléments ont suscité une forte restriction autour de ces fonds communs de placement, ce qui limite leur développement en France. En effet, ces organismes de placement sont interdits de publicité ou de prospection pour enrôler des investisseurs dans leurs fonds. C'est aux personnes intéressées par de tels placements financiers de contacter le FCIMT de leur choix. De plus, la barrière d'entrée dans cet OPCVM est encore plus dure à franchir, sachant que le prix d'une part est de 10 000 euros au minimum. C'est un fonds commun de placement réellement destiné aux personnes les plus fortunées et aux investisseurs les plus aguerris.

Les fonds communs de placement d'entreprise (FCPE)

De tous les fonds communs de placement spéciaux, le FCPE est celui dont les risques de perte sont les plus bas. La particularité de ce fonds est que les investisseurs éligibles sont les salariés actuels ou passés d'une entreprise. Le capital d'un FCPE est composé essentiellement de l'épargne salariale des investisseurs éligibles. Bien que la gestion des capitaux réunis soit de la responsabilité d'une société dédiée, le FCPE est également doté d'un conseil de surveillance. Cet organisme est composé essentiellement de représentants des investisseurs qui s'assurent de défendre les intérêts de leurs pairs. Ils contrôlent également les rapports annuels de gestion du FCPE, puis disposent des droits nécessaires pour effectuer des modifications ou transformations de l'OPCVM.

Il existe deux modèles de FCPE : ceux dits « diversifiés » et ceux d'actionnariat salarié. Le premier modèle peut à nouveau être subdivisé en plusieurs sous-catégories en considérant les différents titres détenus dans le portefeuille, ainsi que les règles suivies pour l'investissement. Dans ce cas, un tiers au maximum des ressources du FCPE peut être investi dans les titres financiers de l'entreprise. Ces fonds sont profilés suivant plusieurs éléments comme les rendements attendus, les risques ou de la durée de l'investissement.

Dans le cas d'un FCPE d'actionnariat salarié en revanche, les actifs détenus peuvent être composés de titres de l'entreprise à plus d'un tiers.

Les fonds professionnels de capital investissement (FPCI)

Destiné à l'investissement dans les sociétés non cotées en bourse, le FPCI peut représenter un placement financier à très grand risque de perte, mais dont les rendements peuvent aussi être énormes. Il est destiné aux investisseurs expérimentés (professionnels) qui sont en mesure de faire un placement d'une valeur minimale de 100 000 €. Le capital investi dans l'achat des titres de sociétés non cotées représente au moins 50% des ressources financières disponibles.

Vous pourrez bénéficier d'avantages fiscaux sur la plus-value générée en cas de rachats de vos parts. Il est cependant nécessaire que votre capital soit bloqué sur le long terme (jusqu'à 10 ans). Il existe aussi des FPCI aux délais plus courts, créés pour les investisseurs en quête de rendements rapides. Ceux-ci sont assez rares et portent sur trois ou cinq ans. Au terme de l'investissement, la liquidation du fonds intervient et les éventuelles plus-values sont partagées.

FCP et SICAV

Le fonds commun de placement et la société d'investissement à capital variable (SICAV) sont tous deux des organismes de placements financiers qui servent à l'achat de valeurs mobilières. Ils présentent des points communs ainsi que des différences qu'il est indispensable de connaître pour bien choisir l'OPCVM qui vous convient le mieux.

Les points communs entre FCP et SICAV

Le premier point commun entre FCP et SICAV est le niveau de risque de perte que vous rencontrerez pour un tel investissement. Il est quasiment le même pour ces deux véhicules de placement. Le FCP et la SICAV sont aussi similaires en ce qui concerne le système d'imposition applicable aux gains générés par les valeurs mobilières achetées. Il s'agira soit de la taxe forfaitaire unique ou du barème progressif de l'impôt sur revenu. La dernière similarité entre FCP et SICAV est relative au calcul de la valeur liquidative du système d'investissement. Cette opération s'effectue de la même façon et peut être mensuelle, hebdomadaire ou journalière.

Les différences principales entre FCP et SICAV

Il existe plusieurs distinctions entre le FCP et la SICAV, dont les premières sont le statut et la forme juridique de ces organismes de placement. En effet, la SICAV dispose du statut de personne morale et est une société anonyme, là où le FCP ne possède aucun de ces attributs. Il est considéré comme une simple copropriété de valeurs mobilières. De ce premier élément de distinction en découle un autre qui se rapporte à la gestion de l'organisme de placement commun. Dans un FCP, ce rôle est joué par une société de gestion tandis que pour une SICAV, cette mission est accomplie par un conseil d'administration mis sur place.

Par conséquent, faire un investissement dans une SICAV permet aux porteurs de parts de participer à la gouvernance et la gestion des ressources financières, contrairement au FCP. En effet, les investisseurs peuvent s'impliquer dans la gestion et la gouvernance d'une SICAV, grâce à leurs votes aux assemblées générales ou réunions du conseil d'administration.

Les investisseurs ont enfin respectivement les rôles d'actionnaires et d'associés, selon leur appartenance à une SICAV ou un FCP. Cela s'explique par le fait que l'investissement dans une société d'investissement à capital variable entraine l'émission d'actions au lieu de parts sociales comme avec le fonds commun de placement.

Tableau de comparaison FCP SICAV
OPCVMFCPSICAV
Statut juridiqueCopropriété de valeurs mobilières
Société d'investissement (SA)
Mode de gestionAdministré par une société de gestion
Gérée par un conseil d'administration
TailleLe plus souvent de petite taille, concentré sur un secteur ou une zone géographiquePeut être de très grande taille

Comment choisir le fonds commun de placement dans lequel investir ?

Lorsque vous désirez faire des placements financiers via un FCP, il est important de bien le sélectionner. Pour ce faire, certaines précautions sont à prendre.

Considérez le rendement du fonds commun de placement

Le premier point à considérer est le rendement du fonds commun de placement. Pour cela, vous devez vous référer au DICI (Document d'information clé pour l'investisseur) qui vous est obligatoirement fourni avant un investissement dans le FCP. Vous y trouverez notamment des informations sur les performances passées du fonds et le rendement espéré.

Cela vous permettra de faire des prévisions concernant les gains potentiels à espérer de votre investissement. Il est toutefois nécessaire de garder à l'esprit que des rendements très élevés impliquent également des risques similaires de perte. Le couple rendement-risque est indiqué dans DICI avec une numérotation de 1 à 7. Plus il est élevé, plus vous vous exposez à un risque important de perte. Assurez-vous également de bien considérer les éventuels frais annexes au placement qui pourraient impacter négativement vos potentiels gains. Cela vous permettra d'éviter au maximum les mauvaises surprises.

Optez pour un projet correspondant à votre stratégie d'investissement

Il est important pour vous de prendre connaissance de la stratégie d'investissement adoptée par le FCP. Il s'agit ici de se familiariser avec plusieurs éléments tels que :

Toutes ces informations sont accessibles dans le DICI. Après en avoir pris connaissance, comparez ces données avec votre tolérance au risque, ainsi que votre ambition et vision pour cet investissement. Si ces éléments sont concordants, n'hésitez plus alors et investissez dans ce FCP.

Misez sur un produit agréé par l'AMF et autorisé en France

Pour éviter des désagréments, il est fortement recommandé de miser sur un FCP agréé par l'AMF (Autorité des marchés financiers). C'est très important pour s'assurer que le fonds commun de placement ciblé exerce conformément à la législation. De plus, vous aurez l'assurance qu'il s'agit d'un organisme de placement légal et non d'une structure mise en place uniquement pour arnaquer les investisseurs. L'agrément de l'AMF vous garantit alors que votre investissement se trouve entre de « bonnes mains ».

Conclusion

Le fonds commun de placement est un dispositif très intéressant pour investir votre argent et agrandir votre patrimoine personnel. Il consiste à réunir les capitaux individuels des investisseurs pour acquérir des valeurs mobilières communes. Cet organisme de placement présente de nombreux avantages qui en font une option d'investissement très attrayante. Il s'agit essentiellement de :

Il faut toutefois garder à l'esprit que ce sont des investissements risqués et que ceux qui offrent des rendements élevés sont plus susceptibles d'entrainer des pertes de capital. Taux recommande alors de bien prendre en considération ces éléments avant de vous décider à investir dans un FCP. De plus, certains fonds communs de placement tels que le FCPI, le FIP et le FCPR offrent des avantages fiscaux considérables… Ils nécessitent cependant de conserver les parts acquises sur une durée d'au moins cinq ans en général pour bénéficier de ces privilèges fiscaux.

De même, le placement doit se faire sur des produits de PME aux critères bien spécifiques. Si vous recherchez le meilleur FCP dans lequel investir, Taux est le comparateur qu'il vous faut. Vous pouvez choisir grâce à la plateforme l'un des meilleurs courtiers en FCP/SICAV sur le marché et trouver une solution d'investissement qui vous convient.

FAQ

Quelle est la différence entre FCP et SICAV ?

Le fonds commun de placement est géré par une société de gestion, contrairement à la société d'investissement à capital variable où cette tâche est accomplie par un conseil d'administration. De plus, l'investisseur détient des parts sociales dans une FCP et un titre d'associé, contre des actions dans une SICAV et un rôle d'actionnaire.

Quel est le risque de perte maximum pour un investissement dans un FCP ?

La perte maximale qu'il est possible de subir dans un investissement en FCP est de 100%. Cela est toutefois assez rare et implique le plus souvent une faillite de l'organisme de placement.

Comment les fonds d'investissement gagnent-ils de l'argent ?

Les fonds d'investissement gagnent de l'argent suivant deux principes. Le premier est celui des frais de gestion. Cette somme permet de financer les dépenses nécessaires à leur fonctionnement. Le deuxième procédé est celui connu sous l'appellation « carried interest ». Il s'agit d'une récompense prélevée sur les plus-valeurs des investisseurs et qui sert à rémunérer l'équipe de gestion. Il répond à des exigences strictes.

Quels sont les meilleurs fonds communs de placement ?

Il n'existe pas de meilleur fonds commun de placement à vrai dire. Tout dépend de votre projet d'investissement et du niveau de risque auquel vous êtes prêt à vous exposer.

Quels placements sur une période de 5 ans ?

Investir dans des FCP de type spécialisé, comme le FCPR, le FCPI ou le FIP, est une bonne idée pour un placement sur 5 ans. Ces organismes offrent des rendements assez élevés ainsi que des avantages fiscaux très intéressants. Ce sont aussi des FCP à risque élevé de perte qu'il faut aborder avec précaution.